Можно ли вывести деньги из ЕНПФ через пенсионный аннуитет в Казахстане, объяснил эксперт

В Казахстане резко возросло число договоров пенсионного аннуитета. Схожая картина ранее была по стоматологиям и глазным клиникам. Почему казахстанцы переводят деньги страховщикам, читайте на NUR.KZ.

Пенсионный аннуитет – это договор со страховой компанией, согласно которому казахстанцы передают страховщику свои пенсионные накопления и взамен получают пожизненные выплаты.

Чтобы оформить такой договор, нужно иметь определенную сумму денег – лимиты оказались в два раза ниже порогов минимальной достаточности для использования накоплений на жилье и лечение:

• для мужчин – для получения выплат с 55 лет минимальная сумма для оформления аннуитета начинается от 10 730 094 тенге. Если есть обязательные профессиональные пенсионные взносы за вредность производства (ОППВ), сумма составит 8 723 512 тенге, а выплаты начнутся в 50 лет;
• для женщин – для выплат в 53 года нужно собрать от 14 063 552 тенге. Если есть ОППВ, то сумма снизится до 11 685 063 тенге, а первые выплаты поступят в 50 лет.

А после передачи денег страховщикам остальная сумма накоплений остается доступной для использования на жилье и лечение уже без учета минимальных порогов. Это в итоге могло стать причиной роста интереса к пенсионному аннуитету в Казахстане.

Так, согласно данным Telegram-канала Tengenomika, по итогам II квартала 2026 года активы страхового рынка Казахстана за апрель-июнь выросли на 10% и достигли 4,4 трлн тенге. Это крупнейший квартальный прирост в абсолютном выражении. При этом главным источником ускорения стало страхование жизни.

Почему растет интерес к пенсионному аннуитету и стало ли это очередным способом изымать деньги из ЕНПФ, редакции NUR.KZ рассказал экономист Руслан Султанов.

Новая лазейка или выгодный инструмент

Согласно мнению эксперта, использование пенсионных денег для оформления аннуитета сложно назвать “лазейкой” или “обналичиванием”. Это связано с тем, как работает данный механизм.

Дело в том, что при заключении договора вкладчик ЕНПФ переводит в страховую компанию все свои пенсионные накопления, а счет в фонде полностью закрывается. Взамен страховая компания берет на себя обязательство выплачивать человеку пожизненную пенсию.

Именно в этом и смысл аннуитета: человек меняет накопления на гарантированный пожизненный доход.

"Почему вокруг этого столько разговоров? Потому что спустя два года после заключения договора законодательство позволяет пересмотреть условия.

Если после актуарного расчета выяснится, что средств накоплено больше, чем требуется для обеспечения пожизненной выплаты не ниже порядка 70% прожиточного минимума, то эта избыточная сумма может быть возвращена обратно в ЕНПФ.

Здесь важно понимать сразу две вещи:

• во-первых, деньги не выдаются человеку наличными. Они продолжают оставаться внутри пенсионной системы.
• во-вторых, вернуть можно далеко не все. Только ту часть, которая действительно окажется избыточной после всех расчетов. Если такого излишка нет, возвращать будет нечего.

Поэтому использовать аннуитет как способ быстро получить деньги на покупку квартиры, ремонт или лечение просто не получится. Корректнее говорить не о способе “вывести пенсионные деньги”, а о предусмотренном законом механизме перераспределения средств внутри самой пенсионной системы", – отмечает Руслан Султанов.

Кто прибегает к пенсионному аннуитету чаще всего

Согласно сообщению эксперта, можно выделить две категории людей, которые оформляют договор пенсионного аннуитета:

• граждане предпенсионного возраста – они хотят начать получать пожизненную пенсионную выплату раньше общеустановленного пенсионного возраста;
• люди среднего возраста – они рассматривают аннуитет как элемент долгосрочного финансового планирования. Закон позволяет заключить договор заранее, чтобы зафиксировать будущие условия пенсионного обеспечения и снизить неопределенность, особенно когда правила пенсионной системы постепенно меняются.

Ограничат ли аннуитет из-за роста активности

Как отмечает эксперт, последние решения государства показывают одну тенденцию – правила досрочного использования пенсионных накоплений становятся более жесткими. Например, существенно повышены пороги минимальной достаточности, постепенно пересматриваются отдельные основания для их досрочного использования.

Но пенсионный аннуитет – это совсем другой механизм.

Например, если после покупки жилья или оплаты лечения деньги фактически выходят из пенсионной системы, в случае аннуитета этого не происходит. Средства продолжают работать исключительно на будущую пенсию.

Меняется только управляющий: вместо условно Национального банка или управляющей компании ими начинает управлять страховая компания, которая обязуется выплачивать человеку пожизненный доход.

Именно поэтому ставить знак равенства между аннуитетом и прежними механизмами досрочного изъятия накоплений было бы неправильно.

"Другое дело, если государство увидит, что механизм последующего перерасчета используется преимущественно для обхода новых требований по минимальной достаточности. В этом случае регулятор вполне может пересмотреть отдельные параметры именно этой процедуры.

Речь может идти об изменении порядка перерасчета, сроков обращения или критериев определения избыточной суммы. Но это уже вопрос дальнейшего развития законодательства", – считает Руслан Султанов.

Поэтому, согласно его мнению, пенсионный аннуитет остается одним из ключевых элементов накопительной пенсионной системы. И если регулирование и будет совершенствоваться, скорее всего, речь пойдет не об отмене инструмента, а о точечной настройке отдельных его механизмов.

Нашли ошибку в публикации?Сообщите нам об этом.